Городской Ипотечный Банк стал первым в России частным банком, который секьюритизировал портфель ипотечных кредитов обеспеченных закладными. Городской Ипотечный Банк стал первым частным российским банком, который секьюритизировал портфель ипотечных кредитов на международных рынках.

Общий объем выпуска ипотечных ценных бумаг (RMBS), обеспеченных пулом ипотечных закладных, составил 72.56 млн. долларов США. Залоговый портфель состоит из 1,275 кредитов, большинство из них выдано в Москве и Санкт - Петербурге. Срок обращения ипотечных ценных бумаг до 27 лет, дата погашения - 2033 год.

Впервые российские ипотечные ценные бумаги были размещены не только на европейских рынках, но и среди инвесторов США. Старший транш (87%) получил рейтинг международного рейтингового агентства Moody’s на уровне странового рейтинга России Ваа2. Мезонинный транш (8,67%) получил рейтинг международного рейтингового агентства Moody’s на уровне B1 и выкуплен ОPIC (Overseas Private Investment Corporation, США). Младший транш выкуплен Банком оригинатором - Городским Ипотечным Банком (4,33%).

Ведущими организаторами сделки выступили совместно: Московский Народный Банк (Лондон) и Greenwich Financial Services (США). Банковская Группа Райффайзен выступила в качестве Старшего со - организатора сделки.

ЗАО “Райффайзенбанк Австрия” выступил в качестве резервного обслуживающего банка (back-up servicer). Юридическим консультантом по сделке стала компания Allen & Overy LLP.

Президент Городского Ипотечного Банка Николай Шитов так прокомментировал эту сделку: “Размещение ипотечных ценных бумаг среди западных инвесторов стало одним из важнейших событий в истории российского ипотечного рынка. В результате секьюритизации мы не только смогли получить доступ к практически неограниченному объему финансирования со стороны международного рынка капитала, но и продемонстрировали высокое качество ипотечного портфеля нашего банка на уровне лучших международных стандартов. Мы глубоко убеждены в том, что будущее российского ипотечного рынка напрямую связано с возможностью и способностью первичных ипотечных кредиторов эффективно секьюритизировать пулы ипотечных кредитов, поэтому продолжим работу в этом направлении, как по долларовым, так и по рублевым кредитам”.

Основные участники этой сделки так прокомментировали ее результаты:

Алекс Мэдлок, Начальник Департамента по привлечению финансирования на международных рынках капитала: “Секьюритизация ипотечных кредитов Городского Ипотечного Банка является красивым решением весьма сложной задачи по привлечению долгосрочного финансирования на европейском и американском рынке капитала. Мы благодарим наших партнеров за напряженную и профессиональную работу, позволившую достичь успешного завершения данной сделки”.

Дмитрий Дорофеев, Старший вице-президент Greenwich Financial Services (США): “Мы очень рады как рынок воспринял эту сделку. Это подтверждает, что существует сильный спрос на российские ценные бумаги, обеспеченные закладными, как в Европе, так и в США. Также необходимо подчеркнуть, что этот выпуск ипотечных ценных бумаг единственный в России, обеспеченный платежами по российским ипотечным кредитам произведен в соответствии с требованиями Правил 144А, что позволило, в том числе и квалифицированным американским инвесторам приобретать данные ценные бумаги. Данное обстоятельство значительно расширяет круг потенциальных инвесторов и выводит эмитента на наиболее глубокий и зрелый американский рынок”.

Павел Гурин, Заместитель председателя правления ЗАО “Райффайзенбанк Австрия”, отметил: “Мы считаем, что рынок секьюритизации, стимулируемый бурным ростом розничного кредитования, будет активно развиваться в России в ближайшие годы. С нашей точки зрения, привлечение ресурсов посредством секьюритизации уже в ближайшее время станет одним из ключевых источников финансирования не только для финансовых институтов, но и для корпоративного сектора. Мы рады быть среди организаторов одной из первых сделок подобного рода на российском рынке, и планируем в дальнейшем развивать это направление бизнеса, наряду с облигационными займами и синдицированным кредитованием”.

Андрей Баев, партнер “Аллен энд Овери”: “Организация кредитов с использованием закладных облегчает обращение пула ипотек между банками, стремящимися достичь критической массы, необходимой для публичного выпуска обеспеченных закладными ценных бумаг”.

“Доходы Государственные - доходы государства, полученные за счет взимания налогов, таможенных пошлин, прочих платежей, доходов от внешнеторговых операций, иностранных кредитов, прибыли от исполнения госбюджета, дохода от эмиссии денежных знаков, государственных бумаг, прибыли от операций с собственностью за рубежом. Д.г.определяют реальную величину доходной части госбюджета страны.”

Три в одном

Российские чиновники не успевают сносить ветхое жилье